بازار سرمایه در تیر ۱۴۰۴: رشدهای دور از انتظار، ریزش‌های پرحاشیه

به گزارش نبض بورس؛ بازار سرمایه ایران در تیرماه ۱۴۰۴ شاهد نوسانات قابل توجهی بود. شاخص کل بورس تهران در این ماه با افت و خیزهایی همراه شد؛ به‌طوری‌که در نیمه اول ماه شاخص تمایل به رشد داشت، اما در نیمه دوم با فشار فروش و خروج نقدینگی، شاخص کل کاهش یافت و در نهایت با بازدهی منفی ماه را به پایان رساند.

وضعیت شاخص کل بورس در تیرماه ۱۴۰۴

بازار بورس در تیرماه امسال، طی ۱۷ روز معاملاتی (از ۷ تا ۱۸ تیرماه) با کاهش قابل توجهی مواجه شد. شاخص کل بورس با افت ۱۲ درصدی از ارتفاع ۲ میلیون و ۹۸۴ هزار واحد به ۲ میلیون و ۶۳۷ هزار واحد رسید و در مجموع کاهش ۴.۷ درصدی را ثبت کرد. در همین حال، شاخص هم‌وزن اصلاح بیشتری داشت و با ۷.۷ درصد کاهش از محدوده ۹۲۳ هزار واحد به ۸۵۲ هزار واحد سقوط کرد.

این افت شاخص کل نشان‌دهنده جو منفی حاکم بر بازار، کاهش حجم معاملات و بی‌اعتمادی موقتی سرمایه‌گذاران است. همچنین در هفته پایانی تیرماه، به دلیل برگزاری مجامع عمومی بسیاری از نمادها بسته بودند که این موضوع نیز به افت شاخص کل دامن زد.

تأثیر شرایط سیاسی و تنش‌های منطقه‌ای بر بازار سرمایه

تیرماه ۱۴۰۴ همزمان با تشدید تنش‌های منطقه‌ای، به ویژه درگیری‌های جدی میان ایران و اسرائیل، بود. این تنش‌ها باعث افزایش نگرانی‌ها در فضای سیاسی و اقتصادی کشور شدند و بر تصمیمات سرمایه‌گذاران تاثیر منفی گذاشتند.

بسیاری از فعالان بازار سرمایه در مواجهه با این شرایط پر ریسک، ترجیح دادند نقدینگی خود را از بازار خارج کنند یا به سمت دارایی‌های کم‌ریسک‌تر حرکت کنند که این موضوع باعث تشدید فشار فروش و کاهش شاخص کل بورس شد.

از طرفی، فضای نااطمینانی ناشی از جنگ و تحریم‌های احتمالی، چشم‌انداز کوتاه‌مدت شرکت‌ها را مبهم کرده و روند رشد برخی صنایع به ویژه صادرات محور را کند ساخت.

۱۰ نماد با بیشترین بازدهی در تیرماه ۱۴۰۴

در میان نمادهای مختلف بازار سرمایه، برخی شرکت‌ها عملکرد مثبت و چشمگیری داشتند و توانستند بازدهی مناسبی در تیرماه ثبت کنند. نمادهایی مانند "شهر" و "رپویا" با رشد بیش از ۲۰ درصد در صدر جدول پربازده‌ترین‌ها قرار گرفتند که نشان‌دهنده اقبال بازار و یا انتشار اخبار بنیادی مثبت پیرامون این شرکت‌ها بود.

 

 

۱۰ نماد با کمترین بازدهی (بیشترین افت) در تیرماه ۱۴۰۴

در سمت مقابل، برخی نمادها با افت شدید قیمت مواجه شدند و بیشترین کاهش بازدهی را تجربه کردند. نمادهایی مانند "قنیشا" و "بالاس" با افت بیش از ۳۰ درصد در صدر نمادهای منفی تیرماه قرار دارند که این موضوع ممکن است ناشی از عوامل بنیادی ضعیف، اخبار منفی یا شرایط خاص درون‌شرکتی باشد.

 

 

جمع‌بندی و توصیه به سرمایه‌گذاران

بازار سرمایه در تیرماه ۱۴۰۴ تحت تاثیر فشار فروش، نوسانات سیاسی-اقتصادی و کاهش اعتماد سرمایه‌گذاران بود. افت شاخص کل، بسته بودن برخی نمادها به دلیل مجامع و ریسک‌های سیستماتیک از مهم‌ترین عوامل کاهش بازدهی در نمادهای شاخص‌ساز به شمار می‌روند. همچنین، تنش‌های منطقه‌ای و جنگ میان ایران و اسرائیل به شدت بر فضای روانی بازار تاثیر گذاشته و باعث افزایش عدم قطعیت و خروج نقدینگی شده است.

با این حال، نمادهای کوچک و متوسط با بنیاد قوی و اخبار مثبت توانستند در فضای منفی بازار رشد کنند. این امر بار دیگر اهمیت تحلیل دقیق، شناسایی فرصت‌های پنهان و مدیریت ریسک را به سرمایه‌گذاران یادآوری می‌کند.